周振清是个生意人，有一次，他带了五百两纹银出门办事，路过长沙的时候，因天色已晚，便找到好友陈县令，在县衙落脚安歇。

晚上时过三更，周振清突然被屋梁上的响声惊醒，他“忽”地坐起身，正瞪大眼睛仔细查看时，突然从梁上掉下一个东西，借着月光仔细一看，竟然是一只两三尺长的巨大老鼠。周振清一把抓起枕头，狠狠朝老鼠砸去，哪知那老鼠就地一滚，竟变成了一个人，周振清吓得惊叫起来。

守夜的衙役闻声赶来，抓住了这个由老鼠变成的人。

衙门里发生了这样的怪事，自然惊动了陈县令。陈县令听周振清如此这般一说，急忙来到大堂，朝那个被五花大绑的人一看，不觉大吃一惊：“这不是乡绅慕容怀吗？你家财万贯，怎么也干偷鸡摸狗的事呢？”

慕容怀慌忙辩白：“不，不，我、我没有……”

“没有？那你半夜三更装成老鼠来这里干什么？”

慕容怀低头不语，任凭陈县令怎么发问，都不开口。

陈县令火了：“你深夜行窃，铁证如山，若能从实招供倒也罢了，不然，我立即命人将你乱棍打死。”

一听这话，慕容怀慌了：“我招，我都招了吧！”他这才说出了事情的来龙去脉。

原来，慕容怀小的时候家里穷得叮当响，后来父母又相继过世，生活就更没了着落，他只得靠四处乞讨或小偷小摸混日子。有一次，他一连两天没吃上饭，饿得头昏眼花，走进一家饭店，看到有个老头正在埋头吃饭，身旁凳子上放着一个钱袋，于是就想去把那钱袋偷了，可刚伸出手去，就被老头一把抓住。老头朝他“哼”了一声，说：“想偷我东西？你还早哪！”

这老头见慕容怀骨瘦如柴，动了恻隐之心，便买了一份饭菜让慕容怀吃了，然后把他带回家，拿出一只口袋，让慕容怀伸手进去摸。慕容怀不知老头葫芦里卖的什么药，他心一横，不管三七二十一往口袋里一伸手，竟从里面摸出一张鼠皮。那老头对他说：“小伙子，这只口袋和这张鼠皮都送给你，有了这张鼠皮，今后你就不会挨饿了。”

他随即又拿出一黄一绿两张纸，教给慕容怀：“你回去后把鼠皮顶在头上，照着黄纸上的咒语念四四十六遍，你就会立刻变成一只大老鼠，这样你就可以放心大胆地去偷你想要的任何东西了；偷完后回家，再念三遍绿纸上的咒语，你身上的鼠皮就会脱落，重新变回人来。你别看这只口袋小，再多的金银都装不满。但是你得记住，为人在世不能太贪，只要温饱就该收手。另外你还得知道，今后你的克星就是猫，一旦碰上了就快逃。”

慕容怀对老头的话惊讶不已，他怎么也没想到自己竟会有如此奇遇。他从老头手里接过口袋和鼠皮，连声道谢，然后拜别回家，一试，果然灵验。

从此，慕容怀就白天做人，夜晚为鼠，回回行窃，从不失手，几年下来，成了当地有名的大富翁。不过此时，慕容怀的胃口已经越偷越大，他早把老头的叮嘱忘得精光，老想着哪一天能把那只永远装不满的口袋装满。

慕容怀把前前后后经过这么一说，大家都听得目瞪口呆，陈县令于是便好言规劝，希望慕容怀以后改邪归正，周振清也在一旁劝他赶紧金盆洗手。慕容怀当即跪倒在地，信誓旦旦地说：“感谢陈大人的宽恕，感谢周先生的教诲，从今往后我再也不敢做这等事了。”

慕容怀话是这么说了，可有道是“贼心不死”，这天晚上，他忍不住又变成老鼠钻进了一个富户家里，找到放钱的箱子后，打开手里那只永远装不满东西的口袋，正要下手装钱，忽听“喵”的一声，他扭头一看，一只大黑猫正虎视眈眈地盯着他。慕容怀顿时就想起当初老头对他“见猫就逃”的叮嘱，立刻着了慌，赶紧掉转身就跑。不料大黑猫紧追不舍，于是一鼠一猫前逃后追地双双蹿出屋，跑上了街。

眼看大黑猫就要追上披着鼠皮的慕容怀了，情急之下慕容怀口念咒语就地一滚，立刻变回了人，他不免得意起来，大摇大摆地继续朝前走。可没想到后面的大黑猫几乎是同时摇身一变也变成了人，依然疾步向他追来。这一下慕容怀慌了手脚，怎么办？他一头钻进手里的口袋，就势一滚，躺倒在了路边。

这时候，大黑猫变成的那个人追上来了，弯腰捡起口袋，容不得慕容怀挣扎，就把他带进了县衙。没办法，慕容怀只好从袋子里爬出来，一看，发现抓他的这个大黑猫变成的人，竟然就是当年他要偷他钱包的生意人周振清。

陈县令一看慕容怀旧习不改，还在行窃，十分生气，拍着桌子喝道：“你马上交出鼠皮，给我去大牢里待着！”

周振清朝陈县令微微一笑，说：“大人，他鼠皮不交也罢，为了清理门户，刚才我已经用咒语废了他的法术，他再也变不了鼠，也逃不走啦！”

原来周振清与慕容怀居然同出一门，只是当初他从老头那个口袋里摸到的是一张猫皮。他也曾做过偷鸡摸狗的事，但很快就悬崖勒马了，而慕容怀却把老头的话当作耳边风。这就是两人同出一门却后来没有同走一路的原因。

周振清对慕容怀说：“一个人难免有过错，但不能一错再错，否则到头来只能是咎由自取，抱恨终生。”